在一系列外匯交易的背景下，“在給定時間的頭寸”是什麼意思？

假設您只討論單一貨幣對，例如 EUR/USD。在一段時間內，您與其他各方進行交易，有時購買，有時出售。每筆交易的費率都會有所不同，因為費率會根據市場情況而變化。

一個範例交易序列可能如下所示：

Time | Amount |   Rate |
 t1      100   1.2636
 t2    -1000   1.2599
 t3      200   1.1612

等等。

稍後，對於給定的目前匯率（例如市場中點），您可以將所有這些先前的交易轉換為目前匯率所暗示的損益。您可以通過對每筆交易隱含的利潤求和，用“PnL”數字總結整個交易序列。

但是，在一系列此類交易之後，“倉位”通常是什麼意思？

在我的範例中，該術語是否僅指 Amount 列的執行總和（因此僅指您淨買入/賣出的貨幣對的純單位數）？

這讓我感到困惑的原因是，該頭寸會失去有關每個金額最初交易價格的資訊。因此，雖然金額的總和會告訴您目前持有的總金額（淨多頭或淨空頭），但您無法僅從該總額的快照加上利率的快照計算出利潤。

當然，這個數字可能對其他目的有用，例如比較您對一種貨幣對與另一種貨幣對的相對風險敞口，而不是讓您到達那裡的交易的執行盈虧。

這是思考“頭寸”的正確方式嗎（例如，它只是您淨買入/賣出的總金額，即使該匯總數字在某個時間點獲得利潤無用）？

或者是否還有其他習慣性的方法來跟踪頭寸，並將其與每筆交易的匯率結合起來？

這裡的頭寸是一種或另一種貨幣最後的剩餘金額：

你給了我們：

Time | Amount |   Rate |
 t1      100   1.2636
 t2    -1000   1.2599
 t3      200   1.1612

假設金額是以美元支付的金額，匯率為歐元/美元：

Time | Amount |  Rate  |  EUR balance | USD balance
t0                           0             0 
t1       100   1.2636       79.139      -100
t2     -1000   1.2599     -714.575       900 
t3       200   1.1612     -542.339       700

因此，與 t0 相比，這本書現在是美元的淨多頭，歐元的空頭。如果我們使用目前的即期匯率 (1.2762) 計算我們的 PnL，則歐元一側的價值為 - 692.13美元，淨利潤為7.87美元。

引用自：https://quant.stackexchange.com/questions/14986