傳播+ CDS
如何將CDS前期費用轉化為成交的傳播？
如果我知道CDS的一切經濟交易包括來自ISDA CDS型號前期結算費，我怎麼可以轉換量回買賣Spead？一些幫助能解釋的過程嗎？
您應該檢查這個答案：如何解釋一個CDS的“價格”？
它解釋蔓延和前期之間的關係。在您的特定情況下，你可能會考慮使用在這個答案的末尾提到一個簡單的模型：
如果您編寫，可以找到短路保護 CDS 值的簡單模型
V = (CS) x RPV01
在哪裡
RPV01 =（1-EXP（γ-GT））/克
C是優惠券，S是票面CDS價差，T是年剩餘壽命和
G = R + S /（1-R）G = R + S /（1-R）
其中，r是無風險（LIBOR）速率和R是預期的回收率，通常設定為40％。
或者，如果你需要一個快速的估計，你可以使用 $ T $ 作為一個粗略的估計為RPV01。
$$ s \approx c - V/T $$