用excel計算共同基金的10年夏普比率？

可能是一個非常簡單的問題，但這裡有。

我希望在 excel 中計算某些基金的夏普比率（準確地說是 173 只基金）。我的每月回報是從 2006 年 1 月到 2015 年 12 月（含）。這 10 年是我目前正在完成的論文中感興趣的時期。我發現了每個基金每個月的超額回報（回報 - 無風險利率）。然後，我找到了每隻基金在 10 年期間超額回報的平均值，然後除以每隻基金在 10 年期間的回報標準差。

然而，所有 173 只基金都顯示出正的夏普比率，這似乎不准確。我在這裡做錯了嗎？

因此，您已經計算了 100 多個基金的夏普比率 (SR)，發現 SR 對這麼多基金來說是積極的，這令人驚訝。

SR 將超額收益與風險進行比較。由於風險總是積極的，我們可以專注於超額回報來分析為什麼你的這麼多基金都有積極的 SR。

要分析這一點，您必須更詳細地了解：

1. 這些基金覆蓋哪些市場？固定收益、股票或混合或其他？
2. 您對資金使用哪種無風險利率？如果您使用美元貨幣市場匯率，那麼對於歐洲基金等可能會發現這不准確。
3. 如何計算無風險利率的回報？有貨幣市場指數，您可以將這些指數的表現用作無風險回報。

因此，作為開始，您應該提供有關您使用的資金和無風險利率的詳細資訊。

看看下面的 YouTube 影片——我覺得你應該能夠在這些影片的幫助下得到你的解決方案……

https://www.youtube.com/watch?v=7wOsbgz8r40

https://www.youtube.com/watch?v=Ejz30ETOyjo

希望這可以幫助。

引用自：https://quant.stackexchange.com/questions/38074