回測
知道出價和要價相對於最佳出價和要價有什麼優勢？
我正在從 Bloomberg 導入歷史盤中分時數據，我注意到 Bloomberg API 允許使用者導入最佳出價、最佳賣出價、出價和賣出價
如果我正在對交易策略進行回測，與最佳買入價和賣出價相比，買入價和賣出價有什麼優勢？
正如評論中所解釋的，最佳出價和最佳出價（最佳要價）是您可以分別出售和購買至少一個您正在考慮的資產單位的最佳價格。
在回測策略時，大多數人通常要麼使用最佳出價和最佳報價，要麼使用更差的最後價格。
問題是這些價格僅適用於有限數量的單位。因此，如果您開始交易大量手數，您可能在市場上沒有足夠的流動性（即在最佳買入/賣出時有足夠的單位可用），然後您會以不如由提供的價格進行交易最好的出價/報價。這都是實施不足的一部分。
因此，如果您在回測中使用最佳買入/賣出價格，您必須記住，您獲得的結果並未考慮您的交易規模，因此結果僅對小規模交易有意義；您始終假設充分的流動性，因此為每筆交易提供可能的最佳價格。這不是一個非常現實的場景，更何況考慮到規模越小，相對而言交易成本就越大。
一般來說，您應該首先使用最佳價格/報價執行回測，以查看您的策略在最佳情況下是否有利可圖。如果您對此感到滿意，您可以繼續考慮市場深度（超出最佳的出價和要價）和交易成本。無論如何，回測從來都不是完美的，您應該期望策略的實時執行不會執行相同的操作，而且大多數情況下不如在模擬中那麼好。