投資組合優化
我怎麼知道經紀人給我的投資組合權重限制是什麼？
我已經開始探索當我不將權重總和為 1時彈出的投資組合優化結果。例如，在美元中性投資組合中，權重總和為 0。此外，一些美元中性投資組合更“極端”以權重絕對值之和衡量。
那麼我怎麼知道我的經紀人是否會讓我實施這樣的策略呢？我必須了解哪些會計關鍵字才能在不採用試錯法的情況下回答這個問題？我正在尋求將這種會計語言中的一些轉換為數學語言的幫助。是否唯一需要考慮我的保證金要求？
對於股票，首要考慮因素似乎是Reg T。多頭和空頭頭寸的日終保證金要求均為 50%。
在美國，大宗經紀商通常會遵循 Reg T 規則或投資組合保證金規則。對於投資組合保證金賬戶，假設賬戶有些多元化（不是一隻股票中的所有東西），他們通常會允許整體投資組合的 4 倍總槓桿（ $ \sum_i |w_i|<=4 $ ）。這是可以協商的，您可能可以獲得更高的限制，例如 6 或 7（如 Ontic 所寫），具體取決於您交易的證券（基於經紀人的內部風險模型）。
這只是一般指導方針，但它應該為您提供設計策略的起點。然後你可以與經紀人談判（也許你是一個如此有利可圖的客戶，你可以獲得更好的交易；））。