我應該使用哪些 ETF 來測試我的投資組合選擇算法？
我有一個想要回測的投資組合選擇算法，但我不想在任何時間點限制輸入。例如，我不想排除日本股市，只是因為它在最近的歷史上表現不佳。
理想情況下，我將擁有一個 ETF 池： 1. 涵蓋廣泛的細分市場（即“美國股票”、“商品”、“貴金屬”、“日本股票”、“美國房地產”等） 2.流動性強 3. 費用比率低 4. （最重要）密切跟踪歷史悠久的指數（這允許更長的回溯測試）。
例如，SPY 是完美的。它規模大、流動性強，涵蓋了市場的主要部分，歷史悠久，如果我需要追溯到 1990 年代以後，我可以用標準普爾 500 指數替代。CEF 也可能是一個不錯的選擇，因為它規模大、流動性強、涵蓋黃金和白銀，並且歷史悠久（似乎可以追溯到 1986 年左右）。
任何其他明顯的選擇
MSCI 在許多情況下擁有可追溯到 1970 年的發達市場的國家指數，以及新興市場的良好歷史（從 1988 年開始）。iShares 在許多最受歡迎的國家和地區擁有流動性很強的 ETF，例如 EAFE (EFA)、新興市場 (EEM)、日本 (EWJ)、德國 (EWG)、加拿大 (EWC) 等。
其他歷史悠久的主要指數包括德國 DAX、日本日經 225、英國 FT-30（FTSE 的前身）和加拿大的 TSX。這些指數也可以作為相應 MSCI 指數的替代品，以回填更多數據。
歷史悠久的最受歡迎的債券指數是 Barclays Aggregate (1976)，iShares 也涵蓋 (AGG)。中級國庫券 (IEF) 和美國企業投資等級 (LQD) 可以追溯到更早的時期（1973 年）。
正如您所提到的，我對其他主要資產類別（例如房地產投資信託基金和金屬）了解不多，但我相信它們也有很長的歷史。我會直接跟踪主要金屬，例如黃金和白銀，而不是通過混合商品指數。我還會在混合物中添加原油，因為這也有相當長的歷史。您沒有提到的唯一“替代”資產類別是貨幣。每種主要貨幣都有自己的 ETF（FXE、FXY、FXB 等），自 1971 年布雷頓森林體系結束以來，這些貨幣本身一直在自由浮動。在這裡，您可能希望在 1999 年之前用 DEM 代替 EUR。
我最近自己也在做一個類似的項目，所以我相信就是這樣。
我找到了這個可搜尋/可排序的列表：http ://www.etftrends.com/etf-analyzer.php 。高級會員需要按開始日期排序，每月 15 美元。