如何檢測高頻交易中的價格異常？

假設我正在開發一個 HFT 應用程序並在期貨市場中尋求 MAY 合約（M）和 JUNE 合約（J）之間的套利。

在這個策略中，我的點差是J-M。我沒有檢查真實數據，但我認為這是一個均值回歸系列……這個價差應該在利率附近，對吧？在某些短時間內，會出現異常情況，並且利差會大於利率。

我的問題是，我怎樣才能檢測到這些異常。它是否有效：

|spread(t) - mean(spreads in 1 minute)| > stddev(spreads in 1 minute)？

有沒有更強大的解決方案？

許多期貨市場沒有穩定的到期內關係，因為它們與標的物的供需動態有關。這實際上取決於哪個契約。正如 LazyCat 評論的那樣，獲取一些數據並測試您的假設。我懷疑答案是，可能存在套利機會，但它太小，獲得它所需的努力如此之大，以至於不值得。這幾乎不是一個原創的想法。

首先，期貨合約通過展期市場保持同步。交易者下訂單以購買或出售它。這使契約彼此保持同步。因此，通過非常非常快，您不會發現任何小的機會，因為滾動市場迫使遠期合約保持一致。

這樣就消除了 HFT 角度。

現在另一邊，認為你可以套利點差。現在，套利一詞意味著您將同時買賣。顯然你不會那樣做。相反，您希望該過程有某種回歸。但是，這是一個由街道的實際資金和庫存需求驅動的過程。你將很難找到純粹的周期性。您很少會看到任何以隱含 LIBOR 利率交易的期貨價差！相反，您看到的是現貨融資的供需情況。

引用自：https://quant.stackexchange.com/questions/53936