使用股票指數進行回測，如何處理？

我想知道如何使用股票指數進行回測。例如，隨著時間的推移，FTSE100 的組成部分發生了變化。如何測試從 2000 年到 2018 年的時間段，即使 FTSE100 組件在這段時間之間發生了變化？即，使用 FTSE100 的初始組件（比如 2000 年）並繼續使用這些組件，即使它們後來已從 FTSE 中刪除，是否有意義？

您需要在每個時間點使用正確的指數成分，記錄指數進入、退出、拆分、公司行為等，否則最終會出現抽樣偏差。如果您正在對交易策略進行回測，請考慮您的股票線將受到所有這些變動的影響，並且您將需要隨著指數成分的變化而重新平衡。這也可能會在過渡成本中體現出來，這應該與止損和限制一起包含在回測中。這也解釋了為什麼只考慮指數回報的回測是沒有用的。總而言之，回測的數據應該是最接近策略的數據。

引用自：https://quant.stackexchange.com/questions/46538