配對交易信號和定位
我目前正在研究一個配對交易策略的項目，並且想知道觸發信號時的正確倉位。
假設我們使用這個方程來生成信號：
$$ \begin{equation} z = y - \beta x \end{equation} $$ $ \mu_z $ = 0, $ \sigma_z $ = 0.5，並且 $ \beta $ = 1，為簡單起見。
我們打開的信號是：(z >= $ \mu_z $ + $ \sigma_z $ &z <= $ \mu_z $ - $ \sigma_z $ )
然後會在以下情況下觸發信號：
- y = 10, x = 9.5
- y = 10.5, x = 10
- y = 10, x = 10.5
- y = 9.5, x =
10這些場景有什麼不同？我們是否應該做空 1 股並做多 $ \beta $ 1 和 2 的 x 份額？我們是否應該做多 1 股 y 和做空 $ \beta $ 3 和 4 的 x 份額？
或者我們是否應該實際計算 y 的 pct 變化和 $ \beta $ x 然後做空哪個有最大的 pct 變化，然後做多另一個？
它應該與您的計算方式一致 $ \beta: $ 如果您使用股票收益來計算它，那麼您應該使用收益來計算點差和您的信號，並力求現金中性：N $ \it{dollars} $ 長 x 和 $ \beta\times N $ $ \it{dollars} $ 缺少 y。如果你回歸 x 和 y 的價格以獲得 $ \beta, $ 然後差不多，你寫的 - N $ \it{shares} $ x 和 $ \beta\times N $ $ \it{shares} $ y。
這並不能直接回答您的問題，但您可能會感興趣地看到一對交易策略的視覺化。
我是用於技術分析的互動式圖表工具的開發人員，該工具還具有配對策略功能。在我的配對交易實現中，我正在計算股票之間的平均比率，並在比率為 2 標準時生成入場信號。偏離平均比率並在 1 stddev 時退出。我還在執行協整 (ADF) 和相關測試，這些測試必須通過才能生成進入信號。
該策略的“隨機”範例顯示在實時互動式圖表（下面的連結）中。白色區域顯示交易何時進行 - “算法”顯示所有交易的總回報。如過去 9 個月的圖表所示，自動化策略產生了 6 筆交易，所有交易都產生了正回報，包括目前未平倉的一筆。
https://bors.e24.no/?qlyze=j5fPryaPUiS1z5pUj1R52yDygE#!/instrument/OSEBX.OSE/analysis