量化交易策略
我應該為我的模型使用什麼樣的回報？
我正在建立一個機器學習模型，目的是學習購買或出售股票的日常策略。
我想知道我是否應該使用調整後的收盤價或其他東西來計算回報（我正在考慮考慮前一天的開盤價/收盤價）並評估策略。我知道調整後的價格可以更好地代表價格，因為它們考慮了股息和其他因素，但通過這種方式，我得到的結果與現實一致嗎？換句話說，我擔心通過調整價格計算的回報成功的策略在現實世界中可能會不一樣。
您可以使用調整後的收盤價；這比使用未經調整的價格並讓您的策略告訴您在除息日做空股票要好得多。
更大的問題是使用收盤價——調整後的或未調整的。收盤價由拍賣決定，您在拍賣中的訂單將改變拍賣價格。此外，在拍賣結束之前，您不知道拍賣價格是多少。許多所謂的交易策略在這個問題上搖搖欲墜。
同義詞中，如果股票持有人在登記日是登記在冊的股票持有人，他們就會收到股息。即使您的交易策略假設您將在一天開始時建立一些頭寸，然後總是在收盤前平倉，過夜沒有風險，回報系列中包含的任何資訊都假設有人會為獲得經濟利益而付出代價除息日收盤時的股息。除息日收盤和次日開盤之間的僅價格回報顯示出等於股息的損失，而且毫無意義。即使您從未使用您的交易策略收到股息，您也應該將股息包含在您的回報中。