赫斯頓校準是否必須在無套利的表面上進行？

以類似於局部波動的方式？我正在嘗試校準一個表面，但結果並不令人信服，所以我想知道是否有必要首先使用一種方法來調節它（樣條、回歸），然後校準 Heston 模型，或者是否有必要首先在少數數據上校準模型，然後得到一個表面。

顯然你的赫斯頓模型參數應該定義表面。您適合市場上報價的期權，因此是最小化練習。不像本地捲，它需要一個無套利的隱含卷表面來保證唯一性

引用自：https://quant.stackexchange.com/questions/50234