我不是一個量化極客。我總是懷疑投資組合的 VaR 輸出應該是什麼，包含相同期限@相同交易價格的多頭和空頭。例如 9 月到期的 CME 玉米期貨

基礎工作

我在 95% 處使用 PnL 方法進行全面重估。輸出為零。

如果您的投資組契約時擁有多頭和空頭頭寸，則意味著它是完全對沖的。在這種情況下，VaR 將為零，因為投資組合不涉及風險。

VaR 是一種模擬未來投資組合價值的方法。如果您的投資組合始終為零，這就像不投資任何東西一樣。因此，沒有風險，VaR 必須始終為零。

引用自：https://quant.stackexchange.com/questions/24944