風險
如何量化信用風險？
我試圖弄清楚如何量化債券價格的變化以改變信用風險。我什至不確定如何量化信用風險的變化，但我認為可能與公司債券的債務/股權評級或信用評級的變化有關。如果有更好的方法，請務必將其包含在您的答案中。
那麼，我的問題是如何根據債券信用風險的變化來確定價格變化？有沒有辦法以任何遠端準確的方式量化這一點？如果是這樣，怎麼做？
簡單的持續時間/凸性會起作用嗎？
謝謝。
如果債券上有 CDS，這可能是一個很好的指標，尤其是。如果你想比較一個和另一個。
您正在尋找的東西看起來更像是數學模型領域（特定於公司的規模、可用流動性和行業）。信用風險定價模型可以很好地概述如何建構這樣的模型。
不幸的是，久期/凸性只會幫助您捕捉債券的利率風險，而不是任何特殊事件，例如信用降級。