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過夜布萊克-斯科爾斯
我有一個問題要問布萊克-斯科爾斯。這是一個持續的方法，但真正的市場每天都會關閉。那麼對於布萊克-斯科爾斯來說，我們如何計算收市期間的時間效應呢？還是我們只是忽略那個時間併計算工作日時間？
使用理論建模，您只需輸入到期前的天數（以年為單位）。如果到期時間少於 1 年，則只是一些小數。這意味著您可以在任何時候設置您想要的到期時間。
在實踐中，如何對隔夜衰減進行建模取決於您自己的分析、判斷、建模、交易策略等。您也可以這樣做，並且到期時間連續線性減少。或者您可以立即將其衰減一天（非線性）。有時產品可能不會在一夜之間衰減太多，但在打開 30 分鐘後會迅速衰減 - 這對於這種類型的建模是有意義的。這僅取決於您的情況和目標。