預測每日股票收益的最佳 GARCH 模型是什麼？為什麼？

如果我想預測每日股票收益，讓我們說蘋果什麼是最好的 GARCH 模型，為什麼？（ARCH、GARCH-M、IGARCH、EGARCH、TARCH 等）

GARCH 模型通常用於預測波動率，而不是收益。

您不能使用 GARCH。正如 Mandelbrot 所提到的，您提到的模型用於對條件波動性進行建模，這是隨時間變化的並顯示分群。

一個常見的模型是 ARIMA(p,q,1)，其中 p 是 AR 分量的階，q 是 MA 分量。簡單地說，它是對數價格一階差分的 ARMA(p,q)。這是由於驅動 ACF 和 PACF 在很長一段時間內顯著的日誌價格的非平穩性（稱為長記憶過程）。因此，第一個差異使該過程在短時間內靜止“切割”PACF 和 ACF。作為一種啟發式方法，您可以使用 ARIMA(1,1,1) 模型，但從技術上講，也必須有人檢查高階模型。必須使用模型選擇標準，例如 AIC 或 BIC。

引用自：https://quant.stackexchange.com/questions/44965